IBM新适配器接入Swift区块链账本，推动银行实时跨境支付

IBM于9月24日宣布，其数字资产枢纽平台现已支持将银行支付指令路由至基于区块链的Swift共享账本。这一功能通过一个仍处于测试阶段的消息适配器实现，使银行可利用已生成的ISO 20022标准支付数据，在任意时间点完成代币化存款的转移。

银行支付系统与区块链账本的首次深度整合

当前已有汇丰银行、渣打银行、花旗银行、星展银行、大华银行和华侨银行等多家参与者完成实时交易。对于尚未接入的机构，集成复杂性仍是主要障碍，而此次发布正是为解决这一核心痛点提供技术路径。

从支付消息到代币转账：技术实现路径

银行发送的标准支付指令无需改变，由IBM平台自动翻译为Swift账本上的代币化交易。核心银行系统无需直接操作区块链，相关钱包管理、密钥控制及交易签名由数字资产枢纽负责，该平台基于Hyperledger Besu运行，兼容以太坊虚拟机（EVM）。

这一设计具有战略意义。随着全球97%的银行完成向ISO 20022格式迁移，大量结构化支付数据已被投入成本。如今，这些数据得以复用，转化为代币化货币交易的基础，提升现有资源利用率。

值得注意的是，尽管账本承担编排角色，最终结算仍依赖传统基础设施，如实时全额结算系统（RTGS），确保金融体系稳定性。

首批17家银行实现实时跨境支付

Swift于2025年9月在Sibos会议上首次公布其区块链账本，开发期间与超过40家机构合作。2026年7月9日正式激活，首批上线银行共17家，覆盖六大洲，包括法国巴黎银行、三菱日联金融集团、瑞银集团、Itaú Unibanco及富国银行。

从公告到落地：关键时间节点回顾

2025年9月：Swift宣布区块链账本计划。2026年7月9日：系统正式启用，首批银行接入。2026年8月19日：汇丰与渣打完成首笔实时跨境交易。2026年8月27日：港币实时转账上线。2026年9月2日：花旗银行与第一阿布扎比银行、华侨银行启动服务。2026年9月10日：新加坡元银行间实时交易完成。2026年9月24日：IBM发布测试版适配器。

从新加坡到纽约：支付效率跃升

9月5日，星展银行与花旗银行成功完成一笔代币化美元支付，仅用几分钟即完成跨时区结算。相较传统模式，后者常因周末与时差导致延迟长达两个工作日。花旗银行凭借其Token Services平台处理约10亿美元交易量，其全天候USD Clearing服务已覆盖300多家银行客户。

代币化存款背后的融资逻辑

国际清算银行定义代币化存款为记录在可编程平台上的商业银行货币，持有者对发行方拥有直接债权。这有助于银行维持资产负债表完整性——若企业将资金转入USDC等稳定币，银行将流失存款；而代币化存款则使资金留在银行体系内，继续支持贷款活动。

然而，实际成效尚存不确定性。美联储纽约分行2026年2月的研究指出，稳定币与代币化存款的竞争受监管成本和银行风险激励影响显著。国际清算银行6月报告也强调，目前多数部署仍处于批发实验阶段。

银行自建系统与统一网络的博弈

目前多数大型银行已建立专属代币化系统。摩根大通的Kinexys平台是其中规模最大的，该行还测试了在Coinbase Base链上发行的JPMD代币。汇丰银行于2024年扩展其代币化服务，星展银行自2024年起运营自有EVM兼容链。这些系统彼此独立，形成“信息孤岛”。

瑞银集团高管曾表示，互操作性是未来发展的必要条件。而Swift凭借其超5980万条日均FIN消息的网络优势，正试图成为统一连接点。与此同时，美国正酝酿替代方案：摩根大通、美国银行、花旗与富国银行计划于2027年上半年通过The Clearing House建立共享代币化存款网络。

测试版挑战：本地部署与凌晨流动性难题

IBM同步推出Digital Asset Haven On-Prem版本，允许银行在自有数据中心使用IBM Z或LinuxONE硬件部署完整堆栈，私钥存储于Crypto Express安全模块中。官方宣称特定配置下可用性可达99.999999%，但非普遍承诺。IBM Z与LinuxONE负责人Tom McPherson强调：“代币化资产与传统资产需并行移动。”

尽管代币转移可在周日凌晨3点秒级完成，但银行仍面临流动性管理、外汇对冲与风险敞口控制的现实挑战。中央银行结算通常限于工作日，制约了全周期结算能力。

欧洲央行推进央行级结算闭环

就在IBM发布前数日，欧洲央行启动Pontes项目，将其支付基础设施链接至区块链市场，实现以央行欧元进行结算。德意志银行、桑坦德银行与Clearstream已加入试点。若Pontes与Swift账本实现互联，将打通代币化证券、银行存款与央行货币的单一结算链条，甚至有望突破现有工作日时间限制，实现周末结算。