印度执法局突查Mudrex与Instadapp关联场所，涉超50亿卢比加密资金外流

印度执法局（Enforcement Directorate, ED）近日对Mudrex与Instadapp相关运营实体实施突击搜查，启动针对一起涉嫌金额逾50亿卢比（约合5.25亿美元）的跨境加密资产转移案件的调查。

核心指控：规避正规汇款渠道与海外资产持有

据调查披露，运营Mudrex及Saber.money的班加罗尔公司RPFAS Technologies Private Limited被指在无印度储备银行授权的情况下，利用USDT、USDC等稳定币进行大规模境外资金转移。其客户资金经由银行账户转入后，被用于购买虚拟数字资产，并通过印度本地交易所变现，实现跨境支付。

执法局指出，涉案平台宣传具备“即时国际转账”能力，声称仅需0.2秒即可完成跨币种结算，远快于传统银行的30小时流程。然而，这些操作均绕开受监管的汇款通道，构成重大外汇管理风险。

离岸架构与资金回流路径曝光

调查发现，多个注册于加拿大、立陶宛、美国等地的实体实际由印度团队控制并运作。其中，以太坊生态协议Instadapp虽名义上由特拉华州公司运营，但其联合创始人Sowmay Jain长期在印度主导业务决策。

资金流向方面，协议收入以稳定币形式进入英属维尔京群岛的多签名钱包，再通过新加坡的Independent Reserve和QCP Capital出售为法币，收益转入新加坡公司账户。后续款项则伪装成“软件开发费”汇回印度，部分资金甚至通过预付卡覆盖境内支出，并最终流入迪拜账户。

法律依据与调查范围明确

此次行动依据《1999年外汇管理法》（FEMA）第37条执行，搜查地点包括班加罗尔三处及中央邦一处。执法局在10月29日发布声明，确认初步估算涉及未经授权跨境转账及海外非法持有的加密资产总额超过460亿卢比，而与Instadapp相关的外汇违规金额约为4000万美元。

尽管提及Binance与Bybit作为交易和持仓平台，但未对两机构提出任何处罚措施。同时，调查尚未宣布逮捕或强制提现安排。

监管持续收紧，行业面临合规压力

今年以来，印度金融情报单元（FIU-IND）已多次强化加密领域监管。6月曾要求至少三家主流交易所提供1万美元以上场外交易记录，涵盖自2026年以来的受益所有权信息。

此前同月，执法局也曾搜查班加罗尔六个地点，涉及超25亿卢比的非法跨境转账。9月更点名Weex、Blofin、WOO X、WhiteBIT等15家离岸平台，要求其下架服务，理由是涉嫌违反反洗钱规定。

当前局势显示，印度正系统性加强对加密资产跨境流动的监控，尤其关注通过稳定币与去中心化协议实现的资金隐蔽转移行为。