比特币ETF单日净流出6.43亿美元创六月新高

10月30日，美国现货比特币交易所交易基金（ETF）录得6.432亿美元的净资金流出，创下自今年6月以来的最大单日撤资纪录。这一数据不仅终结了此前连续四个交易日的资金流入趋势，更使当周整体转为净流出，市场情绪明显降温。

主要发行商资金流向揭示分歧

此次大规模赎回主要由贝莱德旗下IBIT引领，单日流出达2.337亿美元。紧随其后的是富达（Fidelity）和ARK 21Shares的产品。在10月26日至30日的五个交易日内，尽管前四日合计吸收4.408亿美元资金，但周五的巨额赎回最终导致全周净流出2.024亿美元。

根据Farside Investors的数据，富达的FBTC当日流失2.01亿美元，ARK 21Shares的ARKB减少1.295亿美元。灰度（Grayscale）GBTC遭遇5330万美元撤资，Bitwise BITB亦有2570万美元资金撤离。三者合计占当日总流出额的87.7%。其余七只比特币相关产品均未出现正向资金流入。

一周买入势头被彻底逆转

此前，比特币ETF在10月26日至29日连续四天实现净流入，累计达4.408亿美元。其中，周一流入1.103亿美元，周二激增至1.76亿美元，周三为1.373亿美元，周四放缓至1720万美元。而周五的撤资额远超此前总和，直接抹平整周收益。

贝莱德的IBIT虽在周五遭遇赎回，但前四日吸金4.106亿美元，最终周净流入仍达1.769亿美元。相比之下，富达的周初3500万美元流入被周五的2.01亿美元撤资覆盖，导致周净流出1.66亿美元。ARKB因前四日无资金流动，周五的撤资即构成其全部周损失。

本次单日流出略高于10月22日的6.356亿美元，但仍低于6月25日创下的6.917亿美元历史峰值。

月度表现受冲击，结构性差异显现

综合Farside每日数据，10月份比特币ETF净流出总额达5.159亿美元。原本预计以1.273亿美元盈余收官，但周五的大幅赎回改变了结果。在此期间，贝莱德的IBIT吸引9.321亿美元资金，而其他产品合计流出约14.5亿美元。

这种发行商间的分化早在抛售潮前已现端倪。截至10月26日的过去30个日历日中，虽然IBIT吸纳9.619亿美元，但整体仍有2.547亿美元资金外流；同期富达则净流失7.25亿美元。

自2024年1月推出以来，美国比特币ETF累计净流入已达570.48亿美元。其中，IBIT累计流入663.1亿美元，而灰度GBTC则记录了280.49亿美元的净撤资。

以太坊ETF同步承压

同一日，以太坊ETF也录得1.557亿美元净流出，使比特币与以太坊合计净流出达7.989亿美元。本月以太坊基金累计净流出约16.1亿美元。

具体来看，贝莱德ETHA流失7660万美元，灰度以太坊迷你信托（Ethereum Mini Trust）撤资3410万美元，其ETHE产品流出2150万美元。贝莱德ETHB减少1950万美元，富达FETH流出330万美元，摩根士丹利MSSE也有70万美元撤资。

10月26日至30日，以太坊基金每日均为净流出，周总流出达4.314亿美元，远超前一周的2.207亿美元。整月累计净流出16.072亿美元，抛售行为从月初持续至今，包括10月12日至16日的3.201亿美元撤资。

价格逼近ETF持仓成本线

据CoinGecko数据，10月31日比特币价格接近77,364美元，曾触及24小时低点76,337.84美元。而Glassnode在10月28日报告指出，美国现货ETF持有比特币的平均购买成本为81,500美元。该公司“真实市场均值”指标显示，活跃投资者的成本基础约为77,900美元。

Glassnode分析师Frederik Theissen表示，周五赎回前市场交易清淡。自5月以来，比特币ETF日均交易量约13亿美元，但在10月23日骤降至7亿美元，成为该数据系列中一年内最安静的一天。